มีธรรมภิบาลจริง ต้อง ตอบได้ทุกคำถาม โปร่งใสจริงต้องอธิบายได้หมด เพราะเงินของผู้ลงทุน ยิ่งเป็น ญี่ปุ่น ด้วย มาตราฐานต้องสูง
ลุ้น ตลท
ประเด็น คือ ระยะเวลา การรับชำระดอกเบี้ย ที่ชี้แจงว่า เมื่อถึงดิว
จะใช้เวลา แจ้งหนี้ 5-8 สัปดาห์ ทำไมถึงนาน ? ......
ใช้ลูกค้าจะจ่ายอีกใน 1-3 สัปดาห์ ร่วมๆ 1 ไตรมาส ข้อตกลงแบบนี้ ในการค้าระหว่างประเทศ มีด้วยหรือ ? ......
ทำไม ถึงเก็บเงินดิวนาน ขนาดนั้น ทำให้ตัวเลขในบัญชี ข้ามงวดได้ ? ......
ประเด็น การดำเนินงาน ระหว่างชี้แจง บอกว่า โมเดลการทำงาน
ว่า มีโต้ะทำงาน มีคอม มีคน 3-4 คน จึงมีต้นทุนต่ำ นั่นทำงานกัน ต่อ กี่ % ของลูกค้า ในพอร์ตพันล้าน ? เป็นนัยสำคัญหรือ บอกว่า ไม่มีอะไรเป็นหลักแหล่งหรือไม่ ? ......
- ซึ่งมองได้ว่า ลูกค้าย่อยที่ ให้กู้โดยตรง มีจำนวนไม่มาก อย่างมาก เพราะ จะควบคุมกันอย่างไร เก็บเงิน เก็บเอกสาร แบบไหน ออฟฟิต เป็นไง
ในกลุ่มนี้ เป็น กี่ % ของระบบงาน โดยเฉพาะ ใน กัมพูชา พม่า ลาว ข้อมูลตรงนี้ดูจะไม่มีใครถาม ว่ารายย่อย มีลูกค้ากี่ เป็นจำนวน กี่ราย กี่ % ของรายได้ จากรุปแบบที่ บอก ทำให้ ประมาณได้มา น้อยมากๆ
เมื่อ เปรียบเทียบกับ
- การปล่อยกู้จำนวนมากให้นั้นให้ dealer ซึ่งหมายถึงตัวแทนจำหน่ายสินค้าที่ให้สินเชื่อ จากทั้ง 2 กลุ่ม สิงคโปร์ กับ ไซปรัส ตามเอกสาร
ให้กลุ่มสิงคโปร์ 1,972,143,250.00 บาท
ให้กลุ่มไซปรัส 1,462,267,485.00 บาท
รวม 3,434,410,735.00 บาท โดยมีดอกเบี้ยเฉลี่ยจากที่ชี้แจงโดยประมาณ ที่ 16.5%
ซึ่งจะให้รายได้จากดอกเบี้ยส่วนนี้ ปีละประมาณ 566,677,774.28 บาท
ยังมี กำไรจาก ยอดเงินอื่นอีก ซึ่งในงบกำไรขาดทุน ระบุมีรายได้สุทธิจากดอกเบี้ยรับ 2,303,000,000.00 บาท
นั่นหมายถึงมี รายได้ดอกเบี้ย จากยอดเงินให้กู้อื่นอีก ที่ให้รายได้สุทธิอีก ประมาณ 1 , 736 , 322 , 228.73 บาท
- ประเด็นมี ลูกค้าของบริษัทฯ ที่ไหนอีกที่กู้อีกเท่าไหร่ ถึงให้รายได้ดอกเบี้ย อีก 1.7 พันล้าน บาท นอกจาก 2 กลุ่ม สิงคโปร์ และ ไซปรัส หรือ? .......
ซึ่งใน งบแสดงฐานะทางการเงิน ระบุว่า เงินให้สินเชื่อ ลูกหนี้ และดอกเบี้ยค้างรับ เป็น จำนวน 10,336.39 ล้านบาท
หากห้ก ยอด ให้กู้ 2 กลุ่มใหญ่ สิงคโปร์ และ ไซปรัส
จะคงเป็นยอดเงินให้กู้ ลูกหนี้ ที่เหลือ คือ 6,901.97 ล้านบาท ที่จะสร้างรายได้ดอกเบี้ยอีก 1,736.22 ล้านบาท ..... ส่วนนี้ คือลูกค้าจากไหน ? ........
ซึ่งหากจะคิด ดอกเบี้ยที่ได้ จาก 6.9 พันล้าน จะต้องคิดดอกเบี้ยที่ 25% ในส่วนนี้ ใครเป็นลูกหนี้ ? ........
ในงบแสดงฐานะทางการเงิน ในส่วนของทรัพย์สิน
เงินลงทุน 3 พันล้าน
เงินสดและเทียบเท่า 2.5 พันล้าน
ลูกหนี้ 10.33 พันล้าน ....
อื่นๆ .5 พันล้าน
อื่นๆ .87 พันล้าน
รวม 17.2 พันล้าน
จะเห็นว่า อยู่ในส่วนของ ลูกหนี้ 10.33 พันล้าน เมื่อหัก 3.4 พันล้านที่เป็นข่าว
จะมีอีก 6.9 พันล้าน คือ ยอดนี้ และไม่เกี่ยวกับ เงินลงทุนในบริษัทร่วมค้าอื่นๆ 3 พันล้านอีกด้วย
และส่วนเงินลงทุน สร้างรายได้ บันทึกรายได้ อย่างไร ? ...... ซึ่งจะโยงถึงกรณี ศรีลังกาหรือไม่ ?............
ขอสงสัยของนักลงทุนคือ ดิจิตอลไฟแนนซ์ ที่ว่า คือให้บริการอะไร กันแน่ ? .............
เกี่ยวข้องกับ การเช่าซื้อ สินค้า เป็นกี่ % ? ........
เป็นการปล่อยกู้ ให้กิจการ แบบ ธนาคาร หรือไม่ หากใช่ คิดเป็น กี่ %
การลงทุน 3 พันล้าน คิดเป็น 18 % ของสินทรัพย์ เน้นการลงทุนแบบไหน ? ......
เงินสดในมือ อีก 2.5 พันล้าน คิดเป็น 15 % ของสินทรัพย์ มีนโยบายการถือเงินสด อย่างไร ?.......
เพราะรายได้ ระบุว่าเป็น รายได้ดอกเบี้ย จึงเข้าใจเป็นอื่นไม่ได้ว่า 99 % คือการให้สินเชื่อในรูปแบบต่างๆ
แต่มีข้อสงสัยว่า รายละเอียดสาขา การทำงาน ที่ต่างๆ เป็นอย่างไร เพระระบุเพียงมีโต้ะ มีคอม มีคน 3-4 คน มีแบบนั้น กี่โต๊ะ หรือ ?...............
เพราะไม่เห็นสาขาจำนวนมาก และยิ่งให้เหตุผลว่า dealer (ผู้กู้ GL) ทำลิสซิ่งเองไม่ได้ตามภาระสัญญาตัวแทนจำหน่าย แล้วบริษัททำธุรกรรมกับ ผู้ซื้อสินค้าที่ขอสินเชื่อแต่ละราย อย่างไร โดยไม่มี สาขา ? .........................
การตรวจสอบเครดิต ผู้ซื้อสินค้า เป็นภาระใคร บริษัท ให้ข้อมูลว่าที่สามารถค้นหาได้ ว่า มีจีพีเอส รู้จักบ้าน รู้จักหน้าที่ เสมือน GL เป็นผู้รับรองเครดิตผู้ซื้อเอง ทำได้อย่างไร โดยไม่มี สำนักงานสาขา ?..........
หากจะบอกว่าใช้ระบบโปรแกรม หรือระบบ คราว ระบบนั้น มีรายละเอียดอย่างไร ถึงรองรับการทำงานของสาขาได้ โดยไม่จำเป็นต้องมี สาชา หรือ ?........
หากจะคิดย้อนจากสินค้า วงเงินให้กู้ เหตุใด ถึงให้เป็น ระยะยาว ชำระเงินต้น ในยอดสูง ระดับ พันล้าน ? ....................
แน่นอนว่า กระทบงวด การผ่อนชำระ ในรายละเอียดการให้ผ่อน การกำหนดงวด เป็น อย่างไร หรือ ? ...................
เมื่อเปรียบเทียบกับการผ่อน รถยนต์ มือสองราคา 2 แสน บาท
กระบวนการจะเกิดจาก เต็น จ่ายเงินสดซื้อ รถยนต์มา 1 แสน
มีลูกค้ามาซื้อรถ เต็นใน ราคา 2 แสน รวมดอกเบี้ย
ไฟแนซ์จ่ายเงินให้ เต็นรถ 1.5 แสน
ผู้ซื้อเป็นลูกหนี้ ไฟแนนซ 2 แสน โดยมีรถเป็นหลักทรัพย์ประกันเป็นรถที่ซื้อและมีผู้ค้ำประกัน ตีมูลค่ารถ 2.5 แสนบาท
บริษัท มีกระบวนการ ทำธุรกรรมอย่างไร ?............ ในเมื่อ ดีลเลอร์ ไม่สามารถทำลิสซิ่งเองได้ บริษัท ไม่มีสาขา จำนวนมาก การเก็บการติดตามภาระ การเร่งรัดนี้ จึงตกเป็นของ บริษัทๆ ใช้กระบวนการทำงานอย่างไร ?........ แล้วหลักประกัน ก็ คือผุ้ซื้อ ทำไมดีลเลอร์ ถึงต้อง วางค้ำประกัน ? ....................
เทียบกันบัตร อิออน ที่ผ่อนชำระสารพัด เป็นโมเดลเดียวกันหรือไม่ ?......................
GL : ลุ้น กลต วัดใจ ว่าชี้แจงได้เพียงพอ หรือ ต้องขอเพิ่ม หรือ ต้อง SP ?
ประเด็น คือ ระยะเวลา การรับชำระดอกเบี้ย ที่ชี้แจงว่า เมื่อถึงดิว
จะใช้เวลา แจ้งหนี้ 5-8 สัปดาห์ ทำไมถึงนาน ? ......
ใช้ลูกค้าจะจ่ายอีกใน 1-3 สัปดาห์ ร่วมๆ 1 ไตรมาส ข้อตกลงแบบนี้ ในการค้าระหว่างประเทศ มีด้วยหรือ ? ......
ทำไม ถึงเก็บเงินดิวนาน ขนาดนั้น ทำให้ตัวเลขในบัญชี ข้ามงวดได้ ? ......
ประเด็น การดำเนินงาน ระหว่างชี้แจง บอกว่า โมเดลการทำงาน
ว่า มีโต้ะทำงาน มีคอม มีคน 3-4 คน จึงมีต้นทุนต่ำ นั่นทำงานกัน ต่อ กี่ % ของลูกค้า ในพอร์ตพันล้าน ? เป็นนัยสำคัญหรือ บอกว่า ไม่มีอะไรเป็นหลักแหล่งหรือไม่ ? ......
- ซึ่งมองได้ว่า ลูกค้าย่อยที่ ให้กู้โดยตรง มีจำนวนไม่มาก อย่างมาก เพราะ จะควบคุมกันอย่างไร เก็บเงิน เก็บเอกสาร แบบไหน ออฟฟิต เป็นไง
ในกลุ่มนี้ เป็น กี่ % ของระบบงาน โดยเฉพาะ ใน กัมพูชา พม่า ลาว ข้อมูลตรงนี้ดูจะไม่มีใครถาม ว่ารายย่อย มีลูกค้ากี่ เป็นจำนวน กี่ราย กี่ % ของรายได้ จากรุปแบบที่ บอก ทำให้ ประมาณได้มา น้อยมากๆ
เมื่อ เปรียบเทียบกับ
- การปล่อยกู้จำนวนมากให้นั้นให้ dealer ซึ่งหมายถึงตัวแทนจำหน่ายสินค้าที่ให้สินเชื่อ จากทั้ง 2 กลุ่ม สิงคโปร์ กับ ไซปรัส ตามเอกสาร
ให้กลุ่มสิงคโปร์ 1,972,143,250.00 บาท
ให้กลุ่มไซปรัส 1,462,267,485.00 บาท
รวม 3,434,410,735.00 บาท โดยมีดอกเบี้ยเฉลี่ยจากที่ชี้แจงโดยประมาณ ที่ 16.5%
ซึ่งจะให้รายได้จากดอกเบี้ยส่วนนี้ ปีละประมาณ 566,677,774.28 บาท
ยังมี กำไรจาก ยอดเงินอื่นอีก ซึ่งในงบกำไรขาดทุน ระบุมีรายได้สุทธิจากดอกเบี้ยรับ 2,303,000,000.00 บาท
นั่นหมายถึงมี รายได้ดอกเบี้ย จากยอดเงินให้กู้อื่นอีก ที่ให้รายได้สุทธิอีก ประมาณ 1 , 736 , 322 , 228.73 บาท
- ประเด็นมี ลูกค้าของบริษัทฯ ที่ไหนอีกที่กู้อีกเท่าไหร่ ถึงให้รายได้ดอกเบี้ย อีก 1.7 พันล้าน บาท นอกจาก 2 กลุ่ม สิงคโปร์ และ ไซปรัส หรือ? .......
ซึ่งใน งบแสดงฐานะทางการเงิน ระบุว่า เงินให้สินเชื่อ ลูกหนี้ และดอกเบี้ยค้างรับ เป็น จำนวน 10,336.39 ล้านบาท
หากห้ก ยอด ให้กู้ 2 กลุ่มใหญ่ สิงคโปร์ และ ไซปรัส
จะคงเป็นยอดเงินให้กู้ ลูกหนี้ ที่เหลือ คือ 6,901.97 ล้านบาท ที่จะสร้างรายได้ดอกเบี้ยอีก 1,736.22 ล้านบาท ..... ส่วนนี้ คือลูกค้าจากไหน ? ........
ซึ่งหากจะคิด ดอกเบี้ยที่ได้ จาก 6.9 พันล้าน จะต้องคิดดอกเบี้ยที่ 25% ในส่วนนี้ ใครเป็นลูกหนี้ ? ........
ในงบแสดงฐานะทางการเงิน ในส่วนของทรัพย์สิน
เงินลงทุน 3 พันล้าน
เงินสดและเทียบเท่า 2.5 พันล้าน
ลูกหนี้ 10.33 พันล้าน ....
อื่นๆ .5 พันล้าน
อื่นๆ .87 พันล้าน
รวม 17.2 พันล้าน
จะเห็นว่า อยู่ในส่วนของ ลูกหนี้ 10.33 พันล้าน เมื่อหัก 3.4 พันล้านที่เป็นข่าว
จะมีอีก 6.9 พันล้าน คือ ยอดนี้ และไม่เกี่ยวกับ เงินลงทุนในบริษัทร่วมค้าอื่นๆ 3 พันล้านอีกด้วย
และส่วนเงินลงทุน สร้างรายได้ บันทึกรายได้ อย่างไร ? ...... ซึ่งจะโยงถึงกรณี ศรีลังกาหรือไม่ ?............
ขอสงสัยของนักลงทุนคือ ดิจิตอลไฟแนนซ์ ที่ว่า คือให้บริการอะไร กันแน่ ? .............
เกี่ยวข้องกับ การเช่าซื้อ สินค้า เป็นกี่ % ? ........
เป็นการปล่อยกู้ ให้กิจการ แบบ ธนาคาร หรือไม่ หากใช่ คิดเป็น กี่ %
การลงทุน 3 พันล้าน คิดเป็น 18 % ของสินทรัพย์ เน้นการลงทุนแบบไหน ? ......
เงินสดในมือ อีก 2.5 พันล้าน คิดเป็น 15 % ของสินทรัพย์ มีนโยบายการถือเงินสด อย่างไร ?.......
เพราะรายได้ ระบุว่าเป็น รายได้ดอกเบี้ย จึงเข้าใจเป็นอื่นไม่ได้ว่า 99 % คือการให้สินเชื่อในรูปแบบต่างๆ
แต่มีข้อสงสัยว่า รายละเอียดสาขา การทำงาน ที่ต่างๆ เป็นอย่างไร เพระระบุเพียงมีโต้ะ มีคอม มีคน 3-4 คน มีแบบนั้น กี่โต๊ะ หรือ ?...............
เพราะไม่เห็นสาขาจำนวนมาก และยิ่งให้เหตุผลว่า dealer (ผู้กู้ GL) ทำลิสซิ่งเองไม่ได้ตามภาระสัญญาตัวแทนจำหน่าย แล้วบริษัททำธุรกรรมกับ ผู้ซื้อสินค้าที่ขอสินเชื่อแต่ละราย อย่างไร โดยไม่มี สาขา ? .........................
การตรวจสอบเครดิต ผู้ซื้อสินค้า เป็นภาระใคร บริษัท ให้ข้อมูลว่าที่สามารถค้นหาได้ ว่า มีจีพีเอส รู้จักบ้าน รู้จักหน้าที่ เสมือน GL เป็นผู้รับรองเครดิตผู้ซื้อเอง ทำได้อย่างไร โดยไม่มี สำนักงานสาขา ?..........
หากจะบอกว่าใช้ระบบโปรแกรม หรือระบบ คราว ระบบนั้น มีรายละเอียดอย่างไร ถึงรองรับการทำงานของสาขาได้ โดยไม่จำเป็นต้องมี สาชา หรือ ?........
หากจะคิดย้อนจากสินค้า วงเงินให้กู้ เหตุใด ถึงให้เป็น ระยะยาว ชำระเงินต้น ในยอดสูง ระดับ พันล้าน ? ....................
แน่นอนว่า กระทบงวด การผ่อนชำระ ในรายละเอียดการให้ผ่อน การกำหนดงวด เป็น อย่างไร หรือ ? ...................
เมื่อเปรียบเทียบกับการผ่อน รถยนต์ มือสองราคา 2 แสน บาท
กระบวนการจะเกิดจาก เต็น จ่ายเงินสดซื้อ รถยนต์มา 1 แสน
มีลูกค้ามาซื้อรถ เต็นใน ราคา 2 แสน รวมดอกเบี้ย
ไฟแนซ์จ่ายเงินให้ เต็นรถ 1.5 แสน
ผู้ซื้อเป็นลูกหนี้ ไฟแนนซ 2 แสน โดยมีรถเป็นหลักทรัพย์ประกันเป็นรถที่ซื้อและมีผู้ค้ำประกัน ตีมูลค่ารถ 2.5 แสนบาท
บริษัท มีกระบวนการ ทำธุรกรรมอย่างไร ?............ ในเมื่อ ดีลเลอร์ ไม่สามารถทำลิสซิ่งเองได้ บริษัท ไม่มีสาขา จำนวนมาก การเก็บการติดตามภาระ การเร่งรัดนี้ จึงตกเป็นของ บริษัทๆ ใช้กระบวนการทำงานอย่างไร ?........ แล้วหลักประกัน ก็ คือผุ้ซื้อ ทำไมดีลเลอร์ ถึงต้อง วางค้ำประกัน ? ....................
เทียบกันบัตร อิออน ที่ผ่อนชำระสารพัด เป็นโมเดลเดียวกันหรือไม่ ?......................